大多數期權投資者都是通過減倉以后反向對沖來結束交易的，這涉及到期權權利金的漲跌，總的來說，期權的權利金主要受五個因素的影響，下面一起來看看期權權利金價格受什么影響。

1、標的資產的價格：標的資產的價格決定了期權的內在價值，期權的內在價值指標的資產的市場價格與執(zhí)行價格之差，其中認購期權的內在價值為市場價格—執(zhí)行價格，而認沽期權則相反；因此認購期權的內在價值與標的資產同向變動，而認沽期權的內在價值與標的資產反向變動。

2、標的資產的到期時間：期權價值由內在價值與時間價值組成，而期權所剩下的到期時間決定的是期權的時間價值，離到期日越近，時間價值就越高，反之就越低。

3、波動率：波動率越高，期權的相對價格也就越高，我們可以將其理解為對期權賣方的補償。因為在標的資產波動率高的時候，買方由于其線性的收益，盈利空間就越大，而賣方由于收益有限，只能通過提高期權價格的方式來獲得風險補償。

4、無風險利率：當無風險利率較高的時候，人們就會減少對風險資產的投資，所以風險資產的價格就會下降。其中包括期權的價格。由于無風險利率短期內具有剛性，因此對期權的價格的影響是比較小的。

5、標的資產的派息：對于標的資產為股票等收益類資產的期權，當標的物分紅派息的時候，股價會下跌，從而會對期權的價格產生一定的影響。

其中，在日常交易中，我們只需關注標的資產價格、期權到期時間、波動率即可，后兩者在一定時間內不會期權價格有影響。